Thông báo

Icon
Error

Phân tích Kỹ thuật: Những kiến thức cơ bản
Nguyễn Văn Quý
#1 Đã gửi : 08/08/2012 lúc 12:06:33(UTC)

Cảm ơn: 18 lần
Được cảm ơn: 131 lần trong 48 bài viết
Với mong muốn được chia sẻ những kiến thức cơ bản nhất về phương pháp Phân tích Kỹ thuật, tôi xin được mở đầu thư mục với những kinh nghiệm cá nhân khi sử dụng phương pháp này để phân tích và nhận định diễn biến thực tế của các cổ phiếu đang niêm yết hoặc các chỉ số như VN-Index và HNXIndex.

Một số khái niệm cơ bản:

“Nguyên lý của thành công trong đầu tư chứng khoán là dựa trên giả định rằng trong tương lai người ta sẽ tiếp tục lặp lại những sai lầm mà họ đã mắc phải trong quá khứ.”
(Edwin Lefevre, Reminiscenses of a Stock Operator)

Trên đây chỉ là một quan điểm cá nhân tuy nhiên nó chuyển tải ý nghĩa cốt lõi về phương pháp Phân tích Kỹ thuật đó là “lịch sử sẽ lập lại nếu như tất cả những yếu tố cấu thành nên lịch sử đó lại xuất hiện”.

Một cách hiểu đơn giản hơn đó là coi Phân tích Kỹ thuật là việc nghiên cứu tình trạng sức khỏe hiện tại của toàn thị trường hay của một chứng khoán với mục đích dự báo biến động giá trong tương lai thông qua đối chiếu với những chỉ báo và các hình mẫu kĩ thuật đã từng xuất hiện trong quá khứ.

Như vậy, để có thể sử dụng phương pháp này nhà đầu tư cần thu thập những dữ liệu đầu vào lịch sử và có các công cụ phân tích kỹ thuật để xử lý các dữ liệu đó.

Nguồn dữ liệu: Hiện nay nguồn dữ liệu khá đa dạng, tuy nhiên nhà đầu tư cần chú ý chọn lọc những nguồn cung cấp có sự tin cậy và ổn định để không làm ảnh hưởng đến hiệu quả nghiên cứu.
Phần mềm: Metastock 10.1

Cách đọc đồ thị:

Có rất nhiều các dạng đồ thị biểu diễn các biến động về giá cổ phiếu hoặc chỉ sổ gồm đồ thị đường thẳng (Line), nến (Candlesticks), que (Bars)…

Trong khi đồ thị đường thẳng được vẽ dựa trên phương pháp nối các mức giá đóng cửa từng phiên thì đồ thị nến đem lại hiệu qủa trực quan khá tốt với nhiều thông tin cụ thể về diễn biến tăng giảm trong từng phiên giao dịch. Do đó tôi khuyến nghị nên sử dụng đồ thị nến.


Hình 1: HNX-Index thể hiện qua đồ thị Nến (Candlesticks) và Đường thẳng (Line)



Hình 2: Ý nghĩa của nến Candlestick


Dựa trên Hình 2, chúng ta có thể thấy có hai loại nến biểu diễn cho hai trạng thái tăng và giảm của phiên giao dịch.

Cấu tạo một nến gồm hai phần chính đó là thân nến và bóng nến (bóng trên & bóng dưới).
Toàn bộ cây nến (gồm cả bóng nến và thân nến) sẽ thể hiện toàn bộ biên độ dao động tăng giảm của giá trong một phiên.

Một nến rỗng (màu trắng bên trong nến) thể hiện một phiên tăng điểm.

Với nến rỗng, bóng nến phía trên bao giờ cũng thể hiện giá cao nhất và giá đóng cửa của phiên giao dịch. Phần bóng dưới sẽ thể hiện giá mở cửa và giá thấp nhất.

Ngược lại, với nến đặc (màu đen kín thân nến) sẽ thể hiện một phiên giảm điểm. Bóng nến trên vẫn thể hiện giá cao nhất trong phiên nhưng đồng thời sẽ thể hiện giá mở cửa của phiên. Phần bóng dưới sẽ thể hiện giá đóng cửa và giá thấp nhất.

Chú ý: Có nhiều trường hợp nến không tồn tại bóng nến nguyên nhân do giá đóng cửa và mở cửa nằm trùng với giá thấp nhất và cao nhất trong phiên. Những mẫu nến này thể hiện biến động rất mạnh của giá trong phiên giao dịch.

Ngoài ra trường hợp nến không có thân nến cũng có thể sẽ xảy ra khi giá đóng cửa, mở cửa trùng nhau. Tín hiệu này phản ánh diễn biến lưỡng lự giữa cả 2 bên mua và bán.


Như vậy, với một chuỗi các nến xếp cạnh nhau chúng ta có thể quan sát được diễn biến giá qua từng giai đoạn. Đặc biệt người phân tích có thể so sánh các mốc như giá đóng và mở cửa, giá cao và thấp nhất trong từng phiên và qua các phiên với nhau.

Điều này là rất quan trọng mà nhờ đó chúng ta có thể phân biệt những tín hiệu tích cực hay tiêu cực, những dấu hiệu đảo chiều hay các tín hiệu bẫy giá tăng hoặc giảm.

Ví dụ: với diễn biến giá đóng cửa phiên sau cao hơn giá đóng cửa phiên trước rõ ràng đây là một tín hiệu tích cực, hay thậm chí giá đóng cửa phiên sau cao hơn điểm cao nhất cửa phiên trước, đều là những tín hiệu đáng chú ý về khả năng bắt đầu một chu kỳ tăng giá ngắn hạn của một cổ phiều hoặc chỉ số.
6 người cảm ơn Nguyễn Văn Quý cho bài viết.
Client11094
#2 Đã gửi : 10/01/2013 lúc 10:56:10(UTC)

Cảm ơn: 121 lần
Được cảm ơn: 87 lần trong 69 bài viết
blushing Định mở chủ đề "cái bát hay cái bô" nhưng thấy nó thô quá nên né vào đây hỏi cho nó kín!
laughing laughing laughing

Chuyện là thế này. Hôm đi học được giảng về mô hình "cái chén tay cầm", nó - tất nhiên - giống cái chén có quai rồitongue
Tóm tắt mô hình:
"Cái chén tay cầm" có hai thành (càng dựng đứng càng tốt!); Có một cái đáy (càng nằm ngang càng chuẩn!); chu kỳ khoảng 6 tháng thì kết thúc bằng 1 cái quai (móc xuống một cái!)...
Tuy nhiên ở đâu đó, mình lại nghe có một mô hình "cái bô" rất giống "cái chén tay cầm", nếu chỉ nhầm lẫn tí chút là ăn đòn đủ (!?).whew!
Còn bây giờ, mình phát hiện thấy cả hai sàn (T = 6 tháng!) đã đang giông giống cái bát (chưa có quai! và trong khi cô em Hsx thì đã hơi nghiêng lên; Còn ông anh, Hnx thì lại vẫn hơi nghiêng xuống...
Nghi ngờ lắm nhưng không có trình giải, nhờ các bạn giải giúp nhe!happy
Nguyễn Văn Quý
#3 Đã gửi : 21/01/2013 lúc 11:27:54(UTC)

Cảm ơn: 18 lần
Được cảm ơn: 131 lần trong 48 bài viết
Originally Posted by: Client11094 Go to Quoted Post
blushing Định mở chủ đề "cái bát hay cái bô" nhưng thấy nó thô quá nên né vào đây hỏi cho nó kín!
laughing laughing laughing

Chuyện là thế này. Hôm đi học được giảng về mô hình "cái chén tay cầm", nó - tất nhiên - giống cái chén có quai rồitongue
Tóm tắt mô hình:
"Cái chén tay cầm" có hai thành (càng dựng đứng càng tốt!); Có một cái đáy (càng nằm ngang càng chuẩn!); chu kỳ khoảng 6 tháng thì kết thúc bằng 1 cái quai (móc xuống một cái!)...
Tuy nhiên ở đâu đó, mình lại nghe có một mô hình "cái bô" rất giống "cái chén tay cầm", nếu chỉ nhầm lẫn tí chút là ăn đòn đủ (!?).whew!
Còn bây giờ, mình phát hiện thấy cả hai sàn (T = 6 tháng!) đã đang giông giống cái bát (chưa có quai! và trong khi cô em Hsx thì đã hơi nghiêng lên; Còn ông anh, Hnx thì lại vẫn hơi nghiêng xuống...
Nghi ngờ lắm nhưng không có trình giải, nhờ các bạn giải giúp nhe!happy



Với quan điểm của tôi, mô hình "cốc tay cầm" hay bất kỹ mô hình nào, điểm quan trọng đó là khi đỉnh cũ bị phá vỡ thì sự bứt phá sẽ được ủng hộ và càng tốt hơn khi dấu hiệu thanh khoản thị trường tăng lên.

Do đó, với HSX hay HNX tại các ngưỡng điểm kháng cự chủ chốt vừa qua tại 430 và 56 chúng ta đã chứng kiến sự bứt phá chỉ thấy "thành cốc" mà chẳng cần đến 'tay cầm" nào cả.

Vài lời chia sẻ

Xin cảm ơn
1 người cảm ơn Nguyễn Văn Quý cho bài viết.
Client86794
#4 Đã gửi : 15/09/2014 lúc 08:51:39(UTC)

Mình xem biểu đồ kỹ thuật có nhiều đường biểu diễn với nhiều mầu khác nhau không biết đó là đường gì
Phạm Ngọc Tú
#5 Đã gửi : 16/09/2014 lúc 07:49:00(UTC)

Cảm ơn: 13 lần
Được cảm ơn: 45 lần trong 37 bài viết
Biểu đồ phân tích kỹ thuật mặc định thường có các đường trung bình, dải bollinger band, đường giá...vv. Do vậy các màu sắc khách nhau là để phân biệt các đường này bác nhé!
Pvd
#6 Đã gửi : 29/09/2014 lúc 11:45:51(UTC)


Cảm ơn: 461 lần
Được cảm ơn: 488 lần trong 342 bài viết
Cảm ơn Nguyễn Văn Quý về bài viết này. Nhưng mình thấy chỉ dừng ở đây thì vẫn còn chưa đủ. "Đã thương thì thương cho chót" đi :)

Một lúc thì hơi khó. Mà ngay thì bọn mình cũng không học kịp => Mình đề nghị bạn và tất cá ai biết => mỗi ngày nói về một nến trong một bối cảnh cụ thể nào đó đê anh em "nghiền ngẫm" dần.

Thậm chí mỗi tuần một nến cũng Ok. "Mưa dầm thấm lâu" càng tốt.

Cảm ơn!


Ai đang xem chủ đề này?
Guest
Di chuyển  
Bạn không thể tạo chủ đề mới trong diễn đàn này.
Bạn không thể trả lời chủ đề trong diễn đàn này.
Bạn không thể xóa bài của bạn trong diễn đàn này.
Bạn không thể sửa bài của bạn trong diễn đàn này.
Bạn không thể tạo bình chọn trong diễn đàn này.
Bạn có thể bỏ phiếu bình chọn trong diễn đàn này.

Bản quyền © Công ty Cổ phần Chứng khoán FPT.